廣州市安凱微電子技術(shù)有限責(zé)任公司(下稱(chēng)“安凱微”、“外國(guó)投資者”或“企業(yè)”)首次公開(kāi)發(fā)行股票人民幣普通股(A股)(下稱(chēng)“本次發(fā)行”)申請(qǐng)?jiān)缫焉虾＝灰姿苿?chuàng)板新股發(fā)售聯(lián)合會(huì)表決通過(guò),并且已經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)(下稱(chēng)“證監(jiān)會(huì)”)允許申請(qǐng)注冊(cè)(證監(jiān)批準(zhǔn)〔2023〕1000號(hào))。

海通證券股份有限責(zé)任公司(下稱(chēng)“國(guó)泰君安”或“保薦代表人(主承銷(xiāo)商)”)出任本次發(fā)行的保薦代表人(主承銷(xiāo)商)。

經(jīng)外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)共同商定本次發(fā)行股權(quán)數(shù)量達(dá)到9,800.0000億港元,均為公開(kāi)發(fā)行新股。此次網(wǎng)上發(fā)行與網(wǎng)下發(fā)行將在2023年6月13日(T日)各自根據(jù)上海交易所(下稱(chēng)“上海交易所”)交易軟件和上海交易所互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)交易網(wǎng)站(IPO網(wǎng)下詢(xún)價(jià)認(rèn)購(gòu))(下稱(chēng)“互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)交易網(wǎng)站”)執(zhí)行。

外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)尤其報(bào)請(qǐng)投資者關(guān)注以下幾點(diǎn):

1、本次發(fā)行選用向參加戰(zhàn)略配售的投資人定項(xiàng)配股(下稱(chēng)“戰(zhàn)略配售”)、線(xiàn)下向滿(mǎn)足條件的網(wǎng)下投資者詢(xún)價(jià)采購(gòu)配股(下稱(chēng)“網(wǎng)下發(fā)行”)與在網(wǎng)上向擁有上海市場(chǎng)非限售A股股權(quán)與非限購(gòu)存托總市值的社會(huì)里公眾投資者標(biāo)價(jià)發(fā)售(下稱(chēng)“網(wǎng)上發(fā)行”)相結(jié)合的方式。

本次發(fā)行的戰(zhàn)略配售、初步詢(xún)價(jià)及網(wǎng)下發(fā)行由保薦代表人(主承銷(xiāo)商)承擔(dān)組織落實(shí)。戰(zhàn)略配售在國(guó)泰君安部位進(jìn)行;初步詢(xún)價(jià)及網(wǎng)下發(fā)行根據(jù)上海交易所互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)交易網(wǎng)站(https://iitp.uap.sse.com.cn/otcipo/)執(zhí)行;網(wǎng)上發(fā)行根據(jù)上海證券交易所買(mǎi)賣(mài)系統(tǒng)運(yùn)維。

本次發(fā)行中,參加戰(zhàn)略配售的投資人的考慮在考慮到投資人資質(zhì)證書(shū)及其市場(chǎng)狀況后綜合性定為保薦代表人有關(guān)分公司投股(投股公司為華泰自主創(chuàng)新股票投資有限責(zé)任公司)和發(fā)行人的高管人員與骨干員工專(zhuān)項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃(即富誠(chéng)海富通安凱微職工參加科創(chuàng)板上市戰(zhàn)略配售集合資產(chǎn)管理計(jì)劃)構(gòu)成。

2、外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)可向滿(mǎn)足條件的網(wǎng)下投資者初步詢(xún)價(jià)明確發(fā)行價(jià),線(xiàn)下不進(jìn)行總計(jì)招投標(biāo)。

3、初步詢(xún)價(jià)完成后,外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)依據(jù)《廣州安凱微電子股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市發(fā)行安排及初步詢(xún)價(jià)公告》(下稱(chēng)“《發(fā)行安排及初步詢(xún)價(jià)公告》”)中合同約定的去除標(biāo)準(zhǔn),協(xié)商一致,將擬認(rèn)購(gòu)價(jià)錢(qián)高過(guò)13.06元/股(沒(méi)有13.06元/股)的配售對(duì)象所有去除;擬認(rèn)購(gòu)價(jià)格是13.06元/股的配售對(duì)象中,股票數(shù)量小于2,900億港元的配售對(duì)象所有去除;擬認(rèn)購(gòu)價(jià)格是13.06元/股,股票數(shù)量為2,900億港元的,且認(rèn)購(gòu)時(shí)間是在2023年6月8日14:51:34:680的配售對(duì)象,按上海交易所業(yè)務(wù)流程管理系統(tǒng)平臺(tái)一鍵生成的配售對(duì)象從后面到前順序去除62個(gè)配售對(duì)象。之上總共去除76個(gè)配售對(duì)象,相匹配去除的擬認(rèn)購(gòu)總產(chǎn)量為205,500億港元,占此次初步詢(xún)價(jià)去除失效價(jià)格后申請(qǐng)總產(chǎn)量20,522,580億港元的1.0013%。去除一部分不得參加線(xiàn)下及網(wǎng)上搖號(hào)。

4、外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)依據(jù)初步詢(xún)價(jià)結(jié)論,綜合評(píng)定企業(yè)有效升值空間、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)上市公司估值水準(zhǔn)、行業(yè)類(lèi)別二級(jí)市場(chǎng)估值水平等多個(gè)方面,綜合考慮網(wǎng)下投資者合理認(rèn)購(gòu)倍率、市場(chǎng)狀況、募資需求及包銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)性等多種因素,共同商定本次發(fā)行價(jià)格是10.68元/股,網(wǎng)下發(fā)行不進(jìn)行累計(jì)投標(biāo)詢(xún)價(jià)。

投資人請(qǐng)照此價(jià)格是2023年6月13日(T日)進(jìn)行線(xiàn)上和網(wǎng)下申購(gòu),認(rèn)購(gòu)時(shí)不用繳納認(rèn)購(gòu)資產(chǎn)。在其中,網(wǎng)下申購(gòu)時(shí)間是在9:30-15:00,網(wǎng)上搖號(hào)時(shí)間是在9:30-11:30,13:00-15:00。

5、本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股相對(duì)應(yīng)的股票市盈率為:

(1)78.81倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會(huì)計(jì)事務(wù)所根據(jù)中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審計(jì)扣非前歸屬于母公司公司股東純利潤(rùn)除于本次發(fā)行前總市值測(cè)算);

(2)142.93倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會(huì)計(jì)事務(wù)所根據(jù)中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審計(jì)扣非后歸屬于母公司公司股東純利潤(rùn)除于本次發(fā)行前總市值測(cè)算);

(3)105.08倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會(huì)計(jì)事務(wù)所根據(jù)中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審計(jì)扣非前歸屬于母公司公司股東純利潤(rùn)除于本次發(fā)行后總市值測(cè)算);

(4)190.57倍(每股凈資產(chǎn)依照2022年度經(jīng)會(huì)計(jì)事務(wù)所根據(jù)中國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則審計(jì)扣非后歸屬于母公司公司股東純利潤(rùn)除于本次發(fā)行后總市值測(cè)算)。

6、本次發(fā)行價(jià)格是10.68元/股,請(qǐng)股民依據(jù)下列情況分析本次發(fā)行市場(chǎng)定價(jià)合理化。

(1)本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股,小于網(wǎng)下投資者去除最大價(jià)格一部分后剩下報(bào)價(jià)的中位值和加權(quán)平均值,并通過(guò)公布募資方法成立的證券基金(下稱(chēng)“證券基金”)、全國(guó)社會(huì)保障基金(下稱(chēng)“社會(huì)保險(xiǎn)基金”)、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金(下稱(chēng)“養(yǎng)老保險(xiǎn)金”)、企業(yè)年金基金和職業(yè)年金基金(下稱(chēng)“年金基金”)、合乎《保險(xiǎn)資金運(yùn)用管理暫行辦法》等有關(guān)規(guī)定的險(xiǎn)資(下稱(chēng)“險(xiǎn)資”)和達(dá)標(biāo)境外機(jī)構(gòu)資產(chǎn)剩下報(bào)價(jià)的中位值和加權(quán)平均值(下稱(chēng)“四數(shù)”)的孰低值11.2050元。

報(bào)請(qǐng)投資者關(guān)注本次發(fā)行價(jià)格和網(wǎng)下投資者價(jià)格中間存有的差別,網(wǎng)下投資者價(jià)格狀況詳細(xì)同一天發(fā)表在上交所網(wǎng)站(www.sse.com.cn)的《廣州安凱微電子股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市發(fā)行公告》(下稱(chēng)“《發(fā)行公告》”)。

(2)依據(jù)中國(guó)統(tǒng)計(jì)局公布的《國(guó)民經(jīng)濟(jì)行業(yè)分類(lèi)》(GB/T4754-2017),企業(yè)所屬行業(yè)為電子計(jì)算機(jī)、通信和別的電子產(chǎn)品加工制造業(yè)(行業(yè)代碼為“C39”)。截至2023年6月8日(T-3日),中證指數(shù)有限公司公布的電子計(jì)算機(jī)、通信和別的電子產(chǎn)品加工制造業(yè)(行業(yè)代碼為“C39”)近期一個(gè)月均勻靜態(tài)市盈率為33.81倍。

截至2023年6月8日(T-3日),主營(yíng)與外國(guó)投資者相仿上市公司股票市盈率水準(zhǔn)詳情如下:

信息來(lái)源:Wind,數(shù)據(jù)信息截止到2023年6月8日(T-3日)

注1:市盈率計(jì)算可能出現(xiàn)末尾數(shù)差別,為四舍五入導(dǎo)致;

注2:2022年扣非前/后EPS計(jì)算口徑:2022年扣非前/后歸屬于母公司純利潤(rùn)/T-3日(2023年6月8日)總市值。

本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股相對(duì)應(yīng)的外國(guó)投資者2022年扣非前發(fā)行市盈率為105.08倍,高過(guò)同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)可比公司扣非前歸母凈利相對(duì)應(yīng)的靜態(tài)市盈率平均;本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股相對(duì)應(yīng)的外國(guó)投資者2022年扣非后發(fā)行市盈率為190.57倍,高過(guò)同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)可比公司扣非后歸母凈利相對(duì)應(yīng)的靜態(tài)市盈率平均,高過(guò)中證指數(shù)有限公司公布的外國(guó)投資者所在領(lǐng)域近期一個(gè)月均勻靜態(tài)市盈率,出現(xiàn)將來(lái)外國(guó)投資者股票下跌為投資者產(chǎn)生虧損的風(fēng)險(xiǎn)性。外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)報(bào)請(qǐng)投資者關(guān)注經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn),謹(jǐn)慎判斷發(fā)售市場(chǎng)定價(jià)合理化,客觀作出項(xiàng)目投資。

(3)本次發(fā)行價(jià)錢(qián)確認(rèn)后,此次網(wǎng)下發(fā)行遞交了合理報(bào)價(jià)的投資人數(shù)量達(dá)到264家,管理的配售對(duì)象數(shù)量為7,387個(gè),合理擬股票數(shù)量總數(shù)為17,856,680億港元,為回拔前線(xiàn)下原始發(fā)行規(guī)模的3062.37倍。

(4)《廣州安凱微電子股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市招股意向書(shū)》(下稱(chēng)“《招股意向書(shū)》”)中公布的募資要求總金額100,610.00萬(wàn)余元,本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股相匹配融資額為104,664.00萬(wàn)余元,高過(guò)上述情況募資要求額度,具體募資凈收益達(dá)到募投項(xiàng)目要求后多余資產(chǎn)將主要用于與公司主要業(yè)務(wù)有關(guān)的營(yíng)運(yùn)資本也可根據(jù)監(jiān)管部門(mén)的相關(guān)規(guī)定應(yīng)用。

(5)本次發(fā)行標(biāo)價(jià)遵照社會(huì)化定價(jià)原則,在初步詢(xún)價(jià)環(huán)節(jié)由網(wǎng)下投資者根據(jù)真正申購(gòu)意向價(jià)格,外國(guó)投資者與保薦代表人(主承銷(xiāo)商)依據(jù)初步詢(xún)價(jià)結(jié)論,綜合評(píng)定企業(yè)有效升值空間、可比公司二級(jí)市場(chǎng)估值水平、行業(yè)類(lèi)別二級(jí)市場(chǎng)估值水平等多個(gè)方面,綜合考慮網(wǎng)下投資者合理認(rèn)購(gòu)倍率、市場(chǎng)狀況、募資需求及包銷(xiāo)風(fēng)險(xiǎn)性等多種因素,共同商定本次發(fā)行價(jià)錢(qián)。一切投資人如參加認(rèn)購(gòu),均視為其已接受該發(fā)行價(jià);比如對(duì)發(fā)售定價(jià)策略和發(fā)行價(jià)出現(xiàn)任何質(zhì)疑,提議不參加本次發(fā)行。

(6)股民理應(yīng)充足關(guān)心標(biāo)價(jià)社會(huì)化包含的潛在風(fēng)險(xiǎn),掌握股票發(fā)行時(shí)可能跌破凈資產(chǎn),著力提升危機(jī)意識(shí),加強(qiáng)價(jià)值投資理念,防止盲目跟風(fēng)蹭熱點(diǎn)。監(jiān)管部門(mén)、外國(guó)投資者和保薦代表人(主承銷(xiāo)商)均難以保證股票發(fā)行后不容易跌破凈資產(chǎn)。

7、外國(guó)投資者此次募投項(xiàng)目預(yù)估應(yīng)用募資為100,610.00萬(wàn)余元。按本次發(fā)行價(jià)錢(qián)10.68元/股和9,800.0000億港元的新股上市總數(shù)測(cè)算,預(yù)估外國(guó)投資者募資總額為104,664.00萬(wàn)余元,扣減發(fā)行費(fèi)12,168.10萬(wàn)余元(未稅),預(yù)估募資凈收益為92,495.90萬(wàn)余元。本次發(fā)行存有因獲得募資造成凈資產(chǎn)規(guī)模大幅增加對(duì)發(fā)行人的生產(chǎn)制造運(yùn)營(yíng)模式、運(yùn)營(yíng)管理與風(fēng)險(xiǎn)控制力、經(jīng)營(yíng)情況、獲利能力及公司股東整體利益造成較大影響風(fēng)險(xiǎn)。

8、本次發(fā)行的股票里,網(wǎng)上發(fā)行的個(gè)股無(wú)商品流通限定及限售期分配,自此次公開(kāi)發(fā)行個(gè)股在上交所上市的時(shí)候起就可以商品流通。

此次網(wǎng)下發(fā)行部分為占比限購(gòu)方法,網(wǎng)下投資者理應(yīng)服務(wù)承諾其獲配股票數(shù)的10%(向上取整測(cè)算)限售期限為自外國(guó)投資者首次公開(kāi)發(fā)行股票并發(fā)售的時(shí)候起6月。即每一個(gè)配售對(duì)象獲配的股票里,90%的股權(quán)無(wú)限售期,自此次發(fā)行新股在上交所上市買(mǎi)賣(mài)的時(shí)候起就可以商品流通;10%的股權(quán)限售期為6月,限售期自此次發(fā)行新股在上交所上市買(mǎi)賣(mài)的時(shí)候起算起。

網(wǎng)下投資者參加基本詢(xún)價(jià)報(bào)價(jià)及網(wǎng)下申購(gòu)時(shí),不用向其管理的配售對(duì)象填好限售期分配,一旦價(jià)格則視為接納本次發(fā)行的線(xiàn)下限售期分配。外國(guó)投資者與保薦代表人(主承銷(xiāo)商)將在《廣州安凱微電子股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票并在科創(chuàng)板上市網(wǎng)下初步配售結(jié)果及網(wǎng)上中簽結(jié)果公告》(下稱(chēng)“《網(wǎng)下初步配售結(jié)果及網(wǎng)上中簽結(jié)果公告》”)中透露此次網(wǎng)下配售目標(biāo)獲配股票數(shù)限購(gòu)狀況。以上公示一經(jīng)發(fā)刊,即視作已經(jīng)向網(wǎng)下配售目標(biāo)送到相對(duì)應(yīng)分配通告。

(下轉(zhuǎn)A26版)